كارين استراتيجية التداول

استراتيجية تجارة كارين
يرجى ملاحظة: لم يتم تحديد المشاركات بلوق، تحريرها أو فحصها من قبل المحررين ألفا البحث.
كارين ذي سوبيرترادر: الدروس المستفادة؟
يونيو 6، 2018 2:21 بيإم.
كارين و "سوبيرترادر" ولدت الكثير من الفضول في المجتمع التجاري. وقد تمت مقابلتها على تاستيتريد عدة مرات. وكان عنوان المقابلة الأخيرة "أوبتيون ترادر ​​يجعل $ 105MM الربح في ندكس، سبس ​​و روت.
كما تذكير، ادعى كارين لجعل 25-30٪ سنويا من خلال بيع خيارات عارية على الفهارس.
إن أبرز استراتيجيتها، استنادا إلى المعلومات التي قدمتها في مقابلاتها:
وهي تقوم أساسا بتداول مؤشر S & P 500 (سبس). تبيع المكالمات وتضع (الخنق) في 56 دت (أيام لانتهاء الصلاحية) ويحافظ على التجارة لبضعة أسابيع. المكالمات حوالي 10٪ أوتم، يضع حوالي 12٪ أوتم. تلتزم كارين بحوالي 50٪ من رأسمالها، على الرغم من أنها في بعض الأحيان سوف تصل إلى مستوى الالتزام بنسبة 70٪.
كانت كارين مصدر إلهام للعديد من تجار التجزئة الذين كانوا يأملون في إعادة إنتاج نجاحها. ما لم يدركه معظم المستثمرين هو مقدار المخاطر التي تتخذها لتحقيق تلك العائدات.
أكثر من سنة تذهب، وحذر من أن قصتها يبدو مريب. وفقا لحساباتي والمعلومات المتاحة على أشرطة الفيديو تاستيتراد، وقالت انها سوف تجعل حوالي 11٪ سنويا إذا كان استخدام 50٪ من الهامش المتاحة وجميع الخيارات المباعة انتهت لا قيمة لها. يمكنك قراءة المقال كاملا هنا.
فكيف كانت قادرة على جعل 25-30٪؟ الطريقة الوحيدة الممكنة للقيام بذلك هي الرافعة المالية. مع ملايين الدولارات من المال تحت الإدارة، وقالت انها لديها ما يسمى هامش محفظة. وهذا ما سمح لها ببيع المزيد من الخيارات أكثر من حساب الهامش العادي. ولكنه يعني أيضا مخاطر أعلى بكثير.
كما ذكرت في مقالتي، إذا تسارع التقلبات كما فعلت في عام 2008، سيتم ذهب حسابها في غضون أيام.
حسنا، لم يكن عليه أن يذهب إلى تقلب مثل 2008. كل ذلك استغرق تراجعا طفيفا في عام 2018. بين أكتوبر وديسمبر من عام 2018، أخذت كارين بعض الخسائر الثقيلة بيع خياراتها.
ولكن للحفاظ على رسوم الحوافز القادمة، نظمت لفة خيارات متطورة في نهاية كل شهر. زملائي سا مساهم ماكرو العمليات وصف هنا كيف فعلت ذلك، وهذا هو السبب الرئيسي لتحقيق سيك.
ما هي الدروس الرئيسية التي يمكن أن نتعلمها من هذه القصة؟
لدينا مساهم جيسي كتب منذ أكثر من سنة:
"كل التداول ينطوي على مخاطر، ليست الاستراتيجية هي التي تحدد ما إذا كان هناك شيء محفوف بالمخاطر، بل هو حجم الموقف (مقدار الرافعة المالية) وإدارة المخاطر التي تقوم (ومن ثم انضباط التاجر باتباع الخطة، خسارة محددة قبل أن يخرج عن نطاق السيطرة ").
هل بيع خيارات عارية محفوفة بالمخاطر؟ هذا هو السؤال الخطأ - طرح أسئلة أفضل، وستحصل على إجابات أفضل. هل يتم بيع خيارات عارية مرتفعة بشكل مفرط غير نقدية محفوفة بالمخاطر؟ نعم، في نهاية المطاف. الخوذات القصيرة على سبس وغيرها من المنتجات مؤشر هي المال جعل الصفقات على المدى الطويل، لديك فقط لاستخدام حجم موقف معقول ومخارج معقولة. فقط لا تحصل على الجشع. الخنازير الحصول على الدهون، الحصول على ذبح الخنازير.
"النقطة هنا ليست إزالة كل التقلبات واستراتيجيات بيع الخيارات بأنها عديمة الجدوى وتفجير عرضة. التجارة قصيرة التقلب على مؤشرات الأسهم هي واحدة من أفضل الصفقات هناك، وهو جيد جدا على المدى الطويل."
النقطة هي فهم المخاطر الخاصة بك. في الواقع، يكون هاجس إدارة المخاطر إذا كنت ترغب في البقاء على قيد الحياة والتاجر على المدى الطويل.
وأظن أن المستثمرين لن يتعلموا الدرس من هذه القضية. البشر يريدون يائسة أن نعتقد أن هناك وسيلة لكسب المال مع أي خطر أو قليلا. هذا هو السبب بيرني مادوف موجودة، وأنها لن تتغير أبدا.
الإفصاح: أنا / ليس لدينا مواقف في أي أسهم المذكورة، وليس هناك خطط لبدء أي مناصب في غضون 72 ساعة القادمة.
كتبت هذه المقالة بنفسي، وتعبر عن آرائي الخاصة. أنا لا أتلقى تعويض عن ذلك (بخلاف البحث عن ألفا). ليس لدي أي علاقة تجارية مع أي شركة تم ذكر أسهمها في هذه المقالة.
هذه المقالة لأعضاء برو فقط!
الحصول على الوصول إلى هذه المادة و 15،000 مقالات برو الحصري من 200 $ / م.
ترغب في رفع مستوى برو؟
حجز موعد مع مدير حساب برو لمعرفة ما إذا برو هو حق لكم.

المشاركات الاخيرة.
لماذا كارين ذي سوبيرترادر ​​& # 8217؛ s صندوق فقدت المال السنة بعد سنة بعد خلق سنوات من الطنانة من خلال الإعلان عن طريق تاستيتريد أن كارين بيرتون كان يستفيد الملايين من الخوذات قصيرة، ذكرت سيك، & # 8220؛ كارين ذي سوبيرترادر ​​& # 8217؛ اعتمد على الاحتيال. & # 8221؛ إذا قرأت تقرير سيك، سوف تجد أن كل شهر عندما كانت تخسر، باعت [& هيليب؛]
لماذا كارين ذي سوبيرترادر ​​& # 8217؛ s صندوق فقدت المال السنة بعد سنة بعد خلق سنوات من الطنانة من خلال الإعلان عن طريق تاستيتريد أن كارين بيرتون كان يستفيد الملايين من الخوذات قصيرة، ذكرت سيك، & # 8220؛ كارين ذي سوبيرترادر ​​& # 8217؛ اعتمد على الاحتيال. & # 8221؛ إذا قرأت تقرير سيك، سوف تجد أن كل شهر عندما كانت تخسر، باعت [& هيليب؛]

كارين و سوبيرترادر.
أجرى مقابلة مع تاستيتراد.
أشرطة الفيديو الأربعة أعلاه هي من ضيف تاستيتراد الماضي، كارين بروتون. لقد أصبحنا على علم بأن هي وشركتها تخضع حاليا للتحقيق من قبل شركة سيك فيما يتعلق بالممارسات المحاسبية والإبلاغ عنها. لا ينتمي كارين مع تاستيتريد بأي شكل آخر غير كضيف سابق على برنامجنا، والتي ظهرت أخيرا على الشبكة في عام 2018. نحن في تاستيتراد نعتقد في الكشف الكامل والشفاف من قبل مديري الأموال ونحن نواصل الدعوة نيابة عن تجارة التجزئة تواصل اجتماعي.
كارين تاجر بسيط - التاريخ.
قبل أن يطلق عليها كارين كارين و سوبيرترادر، وقالت انها كانت المدير المالي لشركة صغيرة. كانت تفكر في فتح متجر باجيل مع صديق، ثم دعيت لحضور ندوة تداول الخيارات. في عام 2002، قررت أن تستثمر الأموال في فئة تدريب الخيارات وبدأت التداول مع 10،000 دولار أمريكي. والباقي هو التاريخ.
في البداية، وبخلفيتها المحاسبية، قامت كارين بتحليل أساسيات الشركات العامة لقراراتها الاستثمارية. ومع ذلك، تخلت على مدى السنوات الخمس المقبلة التحليل الأساسي وحمامة في التحليل الفني. بدأت دراسة الرسوم البيانية ومحاولة عدة أنواع مختلفة من استراتيجيات تداول الخيارات مع الاستمرار في العمل وظيفتها يوم كمدير مالي.
في عام 2007، استقال كارين و سوبيرترادر ​​من شركتها وقررت أن تبدأ خيارات التداول بدوام كامل. وقررت تحويل 100 ألف دولار إلى حساب الوساطة في ثينكورسويم من حساب التوفير الذي تديره ميريل لينش، والتي لم تكاد تكلفها أي أموال على مدى عشر سنوات. بدأت كارين في تقدير التحليل الكمي الذي عرضته منصة ثينكرزويم وبدأت في دمج الاحتمالات الإحصائية في استراتيجياتها الاستثمارية. في السنة الأولى بعد القيام بذلك، وقالت انها حققت 50،000 $ في الأرباح باستخدام استراتيجيات الخيارات مثل الحديد كوندورس و كريديت سبريدز.
في عام 2008، هاجر كارين من خيارات التداول في الأسهم الفردية إلى مؤشرات التداول، ولكن دائما بيع قسط. شعارها أصبح، "بمجرد جمع قسط، أنا لا أريد أن أعطي هذا المال."
كارين ذي سوبرترادر ​​- استراتيجيات.
وتركز استراتيجيات كارين التجارية الرئيسية بشكل صارم على بيع قسط واستخدام البولنجر باند لعرض الانحرافات المعيارية في شكل رسوم بيانية، ويفضل وضع على الصفقات خارج اثنين من الانحرافات المعيارية للأسعار الحالية. وقالت إنها كانت تتداول ما يصل إلى 30 أسهم في وقت واحد، ولكن تم حرقها بشكل مستمر من الإعلانات أرباح الشركات العامة التي عقدت في محفظتها. ونقحت كارين استراتيجيتها للتركيز على بيع خنق مؤشر واسع في سبس، روت و ندكس.
وهي اليوم تتداول بشكل رئيسي مع مؤشر S & أمب؛ P 500 (سبس)، والتي بالإضافة إلى المزايا الضريبية لديها عمولة الأمثل والسيولة والحجم، على عكس سبي، التي تقول أنها مكلفة للغاية بالنسبة لها للتجارة على نحو فعال من حيث التكلفة.
كارين و سوبيرترادر ​​تبيع العقود في 56 دت (أيام لانتهاء الصلاحية) ويحافظ على التجارة لبضعة أسابيع، أو في بعض الأحيان، بضعة أيام فقط. ثم تأخذ الشهر الأول قبالة وتبيع الشهر الخلفي، مرة أخرى في حوالي 56 دت. حوالي 40 يوما، إذا كانت الخيارات تبدو آمنة، وقالت انها تغادر الشهر الأمامي على، ولكن في كثير من الأحيان أنها لا تقلع من موقفها الأولي 10 إلى 25 يوما في وقت لاحق. على سبيل المثال، بحلول 30 أكتوبر أنها تغلق عن معظم مواقعها في نوفمبر تشرين الثاني وفتحت بالفعل مواقف في ديسمبر كانون الاول.
عندما تقلب عالية، كارين و سوبيرترادر ​​يتداول باستمرار، وبيع وجمع قسط. إذا تقلب منخفضة، وقالت انها في كثير من الأحيان يتيح لها وظائف الشهر الأمامي تنتهي لا قيمة له. بالنسبة لها، وتقلب جيدة عندما يكون فيكس ما بين 18 و 20.
كارين أيضا سلالم مناصب - فتح مراكز في فترات انتهاء مختلفة، ودائما يحاول بيع المكالمات ويضع 95٪ أوتم (الخروج من المال) أو اثنين الانحرافات القياسية بعيدا.
كارين و سوبيرترادر ​​ينظر دائما في السوق كما لو أنها قد سقطت بالفعل 100 إلى 200 نقطة، ومن ثم يطرح 12٪ أكثر من ذلك.
على سبيل المثال، إذا كان سبس 1،450 $، كارين ذي سوبيرترادر ​​قد طرح 100 نقطة إلى 1،350 $ ثم يتضاعف ذلك بنسبة 0.88 (12٪)، مما يعطيها سعر 1،188 $. ومن ثم ستعمل كارين بنشاط في هذا المجال.
كارين لا تبيع المكالمات، على الرغم من أقل بكثير في كثير من الأحيان من أنها تبيع بوتس. كما أنها ساق في كل جانب من السوق بدلا من وضع الصفقات على أنها "خنق". كما مناقضة في أسلوبها التجاري، كارين تبيع يدعو على ما يصل التحركات ويضع أسفل التحركات. في كثير من الأحيان كارين و سوبيرترادر ​​تبيع أكثر يضع من المكالمات.
مقياس خطر آخر يستخدم كارين ذي سوبيرترادر ​​هو علامة التبويب تحليل على منصة ثينكورزويم، وذلك باستخدام المعلمات من 10٪ حتى و 12٪ إلى أسفل لنرى كيف صافي التصفية سوف تبدو إذا كان السوق للتحرك في أي من تلك الاتجاهات. هدف كارين هو منع صفقاتها من الذهاب إيتم (في المال). إذا تحرك موقف ما يقرب من 30٪ إيتم (في المال) وقالت انها إجراء تعديل عن طريق تحريك مواقفها صعودا أو هبوطا عندما يضرب الكامنة هذا المستوى. وقالت انها قد تبيع المزيد من الخيارات على الجانب لم تختبر لتغطية تكلفة نقل الموقف، لكنها تنظر أيضا في الوقت المتبقي على خيار لاتخاذ قرارات بشأن ما إذا كان إغلاق أو لفة التجارة. كارين سوبيرترادر ​​نادرا ما يترك مواقف مفتوحة في خيارات الشهر الأمامي ولكن قد تفعل ذلك إذا كانت لا قيمة لها تقريبا.
كارين و سوبيرترادر ​​يرتكب حوالي 50٪ من عاصمتها، على الرغم من أنها في بعض الأحيان سوف تذهب عالية مثل التزام رأس المال 70٪، ولكن يفضل أن يبقى في حوالي 50٪ في حال أنها تحتاج إلى نقل المواقف صعودا أو هبوطا. كارين أبدا يستخدم "وقف الخسائر" لأنها وفريقها مشاهدة الأسواق في جميع الأوقات.
في عام 2018، ادعت كارين أنها لم يكن لديها شهر خاسر، كما أنها لم تضطر إلى طرح مواقعها في الشهر الأمامي إلى الشهر المقبل. واستخدمت بين 1 - 1 ½ الانحراف المعياري لفتح المواقف بدلا من الانحراف المعياري 2. أما بالنسبة لإطار زمني، وقالت انها تبيع الشهرية يضع والمكالمات الأسبوعية، أسبوعين خارج، التداول أقرب إلى أجهزة الصراف الآلي مما كانت عليه في السنوات الماضية.
كارين و سوبيرترادر ​​لا تتاجر في فراغ. لديها ستة أشخاص معها الذين يتاجرون في بيئة غرفة التداول قوية، دائرية. كارين يوصي سوبيرترادر ​​التداول مع شريك.
إذا لم يكن لديك شريك، لديك دائما شبكة تاستيتراد!
مشاهدة كارين مقابلات تاستيتراد سوبيرترادر ​​مع توم سوسنوف وتوني باتيستا!
إعادة تعيين كلمة المرور.
لإعادة تعيين كلمة المرور، يرجى إدخال عنوان البريد الإلكتروني نفسه الذي تستخدمه لتسجيل الدخول إلى تاستيتريد في الحقل أدناه. ستتلقى رسالة إلكترونية منا تتضمن رابطا لإعادة تعيين كلمة المرور في غضون الدقائق القليلة القادمة.
أرسل البريد الإلكتروني.
تم إرسال رسالة إلكترونية تتضمن إرشادات حول إكمال استعادة كلمة المرور.
تواصل مع حسابك الاجتماعي.
سجل اليوم لفتح الوصول الحصري لأبحاثنا الرائدة وتلقي رسائل البريد الإلكتروني البصيرة السوق اليومية.
الاشتراك للحصول على حساب تاستيتريد مجانا لتحميل الشرائح وستحصل أيضا على رؤى السوق اليومية من خبرائنا و روندوب من أفضل عروضنا من كل يوم.
تواصل مع حسابك الاجتماعي.
تاستيتريد هو شبكة مالية حقيقية، وإنتاج 8 ساعات من البرامج الحية كل يوم من أيام الأسبوع، من الاثنين إلى الجمعة. اتبع جنبا إلى جنب مع خبرائنا التنقل في الأسواق، وتوفير رؤى التداول قابلة للتنفيذ، ويعلمك كيفية التجارة. مع أكثر من 50 شرائح الأصلي، وأكثر من 20 شخصيات، ونحن سوف تساعدك على اتخاذ التداول الخاص بك إلى المستوى التالي، سواء كنت جديدا على التداول أو المخضرم محنك.
معلومات مفيدة.
تاريخ تاستيتراد مجانا.
اشترك للحصول على أفضل ما نقدمه لك يوميا وحفظ مقاطع الفيديو التي تريد مشاهدتها لاحقا.
© حقوق الطبع والنشر 2018 - 2018 تاستيتراد. كل الحقوق محفوظة. تنطبق أجزاء من شروط الاستخدام على تاستيتراد. يحظر الاستنساخ أو التكيف أو التوزيع أو العرض العام أو المعرض للربح أو التخزين في أي من وسائط التخزين الإلكترونية كليا أو جزئيا بموجب عقوبة القانون، شريطة أن تقوم بتنزيل البودكاست من تاستيتراد حسب الضرورة لعرضها للاستخدام الشخصي.
يتم توفير محتوى تاستيتراد فقط من قبل تاستيتراد، وشركة ("تاستيتراد") وهو لأغراض إعلامية وتعليمية فقط. وهي ليست، ولا تعتزم أن تكون، المشورة التجارية أو الاستثمارية أو توصية بأن أي الأمن أو العقود الآجلة أو المعاملات أو استراتيجية الاستثمار هي مناسبة لأي شخص. يمكن أن تنطوي الأوراق المالية المتداولة على مخاطر عالية وفقدان أي أموال مستثمرة. تاستيتريد، من خلال محتواه، والبرمجة المالية أو خلاف ذلك، لا توفر المشورة الاستثمارية أو المالية أو تقديم توصيات الاستثمار. قد ال تكون املعلومات االستثمارية املقدمة مناسبة لجميع املستثمرين، وتقدم دون احرتام للتطور املايل للمستثمر الفردي أو الوضع املايل أو أفق الوقت االستثماري أو تحمل املخاطر. تاستيتريد ليست في الأعمال التجارية من التعامل صفقات الأوراق المالية، كما أنها لا توجيه العملاء حسابات السلع أو إعطاء المشورة تجارة السلع مصممة خصيصا لأي وضع عميل معين أو أهداف الاستثمار. سيتم توفير الوثائق الداعمة لأي مطالبات (بما في ذلك المطالبات المقدمة نيابة عن برامج الخيارات) أو المقارنة أو الإحصاءات أو غيرها من البيانات الفنية، إن وجدت، عند الطلب. تاستيتراد ليس مستشار مالي مرخصة، مستشار الاستثمار المسجل، أو وسيط مسجل تاجر. الخيارات والعقود الآجلة والخيارات الآجلة ليست مناسبة لجميع المستثمرين. قبل تداول الأوراق المالية المنتجات، يرجى قراءة خصائص ومخاطر الخيارات الموحدة والإفصاح عن المخاطر للمستقبلات والخيارات وجدت في تاستيوركس.
تاستيوركس، وشركة ("تاستيوركس") هو وسيط تاجر تاجر وعضو في فينرا، نفا و سيبك. تقدم تاستيوركس حسابات الوساطة الموجهة ذاتيا لعملائها. تاستيوركس لا تعطي المشورة المالية أو التداول ولا تقدم توصيات الاستثمار. أنت وحدك مسؤول عن اتخاذ القرارات الاستثمارية والتجارية وتقييم المزايا والمخاطر المرتبطة باستخدام أنظمة أو منتجات أو منتجات التاستيوركس. تاستيوركس هي شركة تابعة مملوكة بالكامل من تاستيتراد، وشركة ("تاستيتراد"). تاستيتراد هي علامة تجارية / سيرفيسيمارك المملوكة من قبل تاستيتراد.

5 دروس للتعلم من هذا التحقيق سيك.
أخبار صادمة في عالم تداول الخيارات قد خرجت مؤخرا.
وقد شارك تاجر الخيارات المعروفة في التحقيق الاحتيال سيك.
أسهل طريقة لاتخاذ هنا هو الغضب، أو ربما لسخرية الوضع برمته.
وبالنسبة لأولئك المتشككين، قد يكون اللفة النصر في النظام.
ولكن أود أن أعود خطوة إلى الوراء ونرى ما يمكننا أن نتعلم من هذا. إذا كان لديك أي خبرة في تداول الخيارات، وهذا سيكون حاسما في القراءة.
قبل أن نتغاضى عما يمكن أن يحدث، تذكر أن هذه القضية حاليا مفتوحة ومستمرة. الحقائق والكشف قد تتغير تماما بحلول الوقت الذي يتم تسويتها.
أنا أخذ بعض التخمينات هنا وأنا أيضا سحب من تجربتي الخاصة لتعطيك الدروس الحاسمة إذا كنت تريد أن تنجح كخيار التاجر.
أدخل سوبيرترادر.
قبل بضع سنوات، جاءت امرأة من تينيسي إلى عرض مالي وتحدثت عن استراتيجيتها. وكان العنوان هو أن "كارين سوبيرترادر" قد حصل على أكثر من 41 مليون دولار تداول هذه الاستراتيجية.
أصبحت نوع من شخصية عبادة في عالم الخيارات، وتبين كيف يمكن لهذه الاستراتيجية البسيطة أن تستخدم من قبل أي شخص لكسب عوائد كبيرة في السوق.
منذ التحقيق سيك أصبح الجمهور، وقد تم منذ أشرطة الفيديو أخذت أسفل. ومع ذلك فقد نظرت في الاستراتيجية التي تستخدمها الشركة فيما إذا كان من الممكن كسب تلك العائدات.
الغوص في الاستراتيجية.
والطريقة التي يكسبون بها العوائد هي بيع الخيارات والربح من تسوس الوقت.
ما جعل تقنية كارين مثيرة للاهتمام هو استخدام الهامش.
وقالت إنها سوف "اختبار الإجهاد" مواقفها، ومعرفة مدى امتداد السوق يمكن أن يكون، وحجم حتى أن القيمة المعرضة للخطر لها صافي قيمة التصفية.
حتى الآن، لا شيء من المألوف.
وبلغت عائداتها 41 مليون دولار.
الآن، السبيل الوحيد للحصول على تلك العائدات هو عن طريق اتخاذ المال الخارجي.
وهو ما فعلوه. صندوقها (الأمل للاستثمار) اتخذت في شيء إلى لحن 90 مليون دولار. ومع هذا الحجم ونوع من بيئة السوق كان لدينا من 2009-2018، كان من الممكن جدا لكسب تلك الأنواع من العوائد من خلال بيع الخيارات.
ماذا تبدو الاستراتيجية.
وفيما يلي مثال لاستراتيجية الخيار التي ستكون مشابهة لما سوف يضعه الأمل للاستثمار.
بيع لفتح سبس Jul4 1950/2200 سترانغل @ 12.00.
المخاطر والمكافأة بسيطة جدا.
إذا تداولت S & أمب؛ P 500 فوق 1950 وأقل من 220 الخوض في خيارات انتهاء الصلاحية، ثم يمكنك الحفاظ على الائتمان من 1200 $.
هناك اعتبارات أخرى هنا مثل موقف التحجيم، التحجيم في، توسيع نطاق وهلم جرا.
هذه هي "احتمالات عالية" التجارة، وهذا يعني أنه يجب أن نتوقع لكسب المال أكثر من مرة.
الجزء الصعب هو كيفية إدارة التجارة عندما يذهب الخطأ.
حيث يتحول الجنوب.
من قراءة تحقيق المجلس الأعلى للتعليم، يبدو أن الأمور بدأت تنهار حول نهاية عام 2018.
منطقي. وهناك الكثير من الباعة الخيار حصلت المدخن ثم.
في حال كنت لا تذكر خلفية هذه التجارة.
وقد بدأ تخويف الإيبولا في التمسك بالأسواق. باعت شركة S & أمب؛ P من 2،000 إلى 1،825 على مدى بضعة أسابيع. حصلت قبيحة هناك.
هذا ربما لا حيث سقطت الأمور. كان على انتعاش.
بعد الاستسلام في تشرين الأول / أكتوبر، ارتفع السوق مرة أخرى إلى 2000 بأسرع ما يمكن.
ثم استمرت في الضغط.
بدأت أوفيريجر الخيار السراويل بيع المكالمات الطريقة في وقت مبكر جدا. وكثير من الناس حصلت قصيرة.
فإنه الإعداد القضية لضغوط قصيرة ضخمة.
يحدث هذا أكثر بكثير مما تظن. والمثال الأخير هو مارس 2018، حيث وضع جولدمان ساكس ملاحظة أن المكالمات كانت رخيصة جدا. وارتفع مؤشر S & أمب؛ P 100 نقطة أخرى منذ تلك المكالمة.
حتى في أواخر عام 2018، القادمة إلى مقاومة واضحة الجميع بيع المكالمات في وقت مبكر جدا. ودفعت الباعة دعوة ركض.
عندما كنت صافي البائع من الخيارات، أكبر خطر ليس على الجانب السلبي. انها في الاتجاه الصعودي. من الصعب جدا إدارة التجارة الخاسرة للدخل في الاتجاه الصعودي.
هذا هو تخميني هنا. كانوا على ما يرام، ولكن بعد ذلك باعت الكثير من المكالمات في الحجم وحصلت على رونوفر على تجارة الإيبولا.
وهذا في حد ذاته لن يكون مشكلة مع المجلس الأعلى للتعليم.
انها حصلت على الجشع.
الحوافز السيئة.
بعد أن قرأت كيف أخذوا رسوم الأداء، كنت أعرف أنه كان السبب الرئيسي لماذا سيك ذهبت بعدهم.
هيكل الصندوق العادي هو "2 و 20." وهذا يعني أنك تأخذ 2٪ من إجمالي الأصول للنفقات العامة وتحصل أيضا على الحفاظ على 20٪ من أي مكاسب.
وكان هيكل الرسوم لشركة الأمل للاستثمار 20٪ من المكاسب المحققة.
عند بيع الخيارات كل شهر واحد، يمكنك التخطيط لهذا التدفق النقدي (حتى تصبح الأمور سيئة).
إذا كنت تتداول حساباتك الخاصة. وليس صفقة ضخمة.
ولكن إذا كنت تتاجر حجم خطير. رجل يمكنك سحب كمية هائلة من النقد كل شهر واحد.
ولكن إذا كانت الأمور على ما يرام، يمكن أن ينتهي بك الأمر في السحب الخطير.
طريقة واحدة لإدارة تلك الخسائر هو لف خيارات سيئة مزيد من الوقت في الوقت المناسب. تتعثر في التجارة لمدة شهر آخر، لكنه يسمح لك للعمل أساسك أسفل في الموقف.
انها ليست استراتيجية فظيعة.
ولكن عندما تخبر المستثمرين الخاص بك لك "الأرباح المحققة" على تلك لفة. حيث يمكنك المسمار.
رسوم الأداء الشهري يمكن أن تضع لك أن يميل بطرق لا يمكن تصورها عند التجارة حساباتك الخاصة.
النظر في هذا السيناريو.
يمكنك أن تدخن على تجارة سيئة، وأنه قد يستغرق 6 أشهر للعمل مرة أخرى تلك الخسائر.
وهذا يعني أنك لن تحصل على راتب الأداء الشهري لفترة طويلة. وقد جفت البئر.
ولكن إذا كنت تفعل فقط بعض المحاسبة الهوى، أن القطار المرق يمكن أن تستمر. مبلغ كبير جدا من المال.
ماذا ستفعل في هذه الحالة؟
هل لديك الكثير من النزاهة والامتلاك للمستثمرين الخاص بك أنك ثمل؟
بالتأكيد من السهل أن أقول الجلوس وراء لوحة المفاتيح.
ومع ذلك، فإن هيكل الحوافز يجعل القرار أكثر صعوبة.
يرون لي المتداول.
عندما تحصل في السحب ضخمة كبائع الخيار، يمكنك أن تتعثر في فخ المتداول.
حاولت ومعرفة بعض الخيارات يتوهم تقنية لتحصل على العودة إلى التعادل، حتى لو كان يأخذك أشهر للقيام به.
لقد كنت هناك. تمتص.
قد تحصل على رأس المال مرة أخرى، ولكن في نهاية المطاف مع استنفاد هائل من رأس المال النفسي الخاص بك.
تخميني هنا هو أن هذا هو ما حدث مع صندوقهم، وأنها لا يمكن أن تبقي لعبة الأرقام الذهاب.
و تاكيوايس الكبرى.
يمكن أن أذهب إلى مزيد من التفاصيل حول هذه الحالة، ولكن بما أنه مستمر لا أريد أن أحاول التكهن أكثر من اللازم في هذا الشأن.
ومع ذلك أعتقد أن لدينا ما يكفي للحصول على الدروس التي نحتاجها.
الدرس 1: حماية رأس المال الخاص بك.
من حيث رأس المال، أنا لا أتحدث عن المال.
أنا أتحدث عن رأس المال النفسي.
هناك صفقات يمكنك وضع على أن الخاسرين.
وبالتأكيد. يمكنك العثور على وسيلة للحصول على إعادته إلى التعادل.
يمكنك لفة التجارة، يمكنك فروق الأسعار، يمكنك تحويل التجارة إلى استراتيجية الخيار أكثر تعقيدا.
ومع ذلك هناك بعض المرات التي تحتاج فقط إلى أخذ الخسارة ووضع رأس المال الخاص بك إلى الحرف أكثر إنتاجية.
إذا حاولت والعصا في هذه التجارة، سوف ينتهي بك الأمر مع بليندرس. عليك أن تكون مركزة جدا على العمل على تجارة سيئة إلى التعادل التي سوف تفوت على جميع الفرص الأخرى في السوق.
الدرس الثاني: لا تستخدم أعمى الصعاب في التداول الخاص بك.
وهذا سوف يطير في مواجهة العديد من "المعلمون" أخرى هناك، ولكن أعتقد أن استخدام خلاف وحدها لاستراتيجية التداول الخاصة بك يمكن أن يؤدي إلى كارثة.
لنفترض أنك تبيع خيارا. دعونا نقول خيار آبل جول 90 وضع.
على الفور، كنت يسيكولوجيكال مرساة على هذا المستوى.
وتبدأ أن تقول لنفسك.
"لا توجد وسيلة آبل يمكن كسر 90."
لا يهم دينك، يجب أن نفهم أن سوق الآلهة موجودة.
وعندما تنطق تلك الجملة وإرسالها إلى الكون.
"أوه نعم؟ سنرى حول ذلك".
في وقت ما كنت ستعمل الحصول على المدخن على التجارة.
كيف تدير تلك التجارة السيئة تملي ما إذا كنت سوف تكون ناجحة في هذه اللعبة أم لا.
الدرس الثالث: تعلم إدارة المخاطر.
هنا الحاجة. أنا لا أقول أن بيع الخيارات مباشرة هي استراتيجية سيئة.
في الواقع، أعتقد أن الاستراتيجية التي يستخدمونها في الأمل للاستثمار مربحة بشكل لا يصدق ومربحة على المدى الطويل.
. إذا كنت تعرف كيفية خفض المخاطر بشكل صحيح.
تتوقع أعمى الاحتمالات في نهاية المطاف في صالحك هو الفودو سيئة. سوف يأتي الآلهة السوق بعد لك.
والخطر الرئيسي في خيارات البيع هو كيف يمكن أن يتزايد تعرضك للدلالة (دلتا) عندما يتحرك الموقف تجاهك.
معرفة كيفية إدارة هذا الدلتا نصف نصف الفن العلم.
ولكن عليك أن تفعل شيئا.
يمكنك استخدام دلتا تجارة الفرقة، التحوط مع العقود الآجلة، وشراء الخيارات، وشراء ينتشر معقدة.
وسوف تقطع إلى عوائد الخاص؟ بالتاكيد. انها تكلفة ممارسة الأعمال التجارية.
ولكن لا يزال لديك للقيام بذلك. لأنه بمجرد أن تتعثر في التفكير "أوه انها سوف تعود."
سوف يسمع آلهة السوق.
الدرس 4: لا يكون محاسب دومباس.
اتخاذ سيناريو.
لنفترض أنك تبيع خيار وضع 200 سبي ل 080.
و خزانات السوق.
لذلك يمكنك شراء مرة أخرى أن وضع الخيار في 1.20 ومن ثم بيع خيار آخر وضع المزيد من الوقت في الوقت المناسب ل 1.60.
هل كسب المال؟
لديك خسارة .40 من الخيار المغلق وليس p / ل من العقد الجديد.
التوقف عن تفجير نفسك.
إذا كنت خيارات لفة، وعلاجها كموقف واحد وتتبع أساس الخاص بك على علامة لتسعير السوق.
لقد كان الناس الذين أظهرت لي الصفقات حيث حصلت على مهب على بعض وضع المبيعات مع خسائر هائلة. واستغرق الأمر منهم 9 أشهر للعودة إلى أي نوع من الأرباح.
وهم يعتقدون أنهم جعلوا المال كل شهر واحد من خلال بعض المحاسبة بس.
لا تكذب على نفسك، وخاصة لا تكذب على أي من المستثمرين.
الدرس 5: الحد من المخاطر الخاصة بك.
أعتقد أن بيع خيارات عارية لديها وقت ومكان.
ولكن إذا كنت تبحث لخلق دخل ثابت ومستدام من الخيارات مع الحفاظ على المخاطر منخفضة، ثم يجب أن ننظر إلى استراتيجيات التداول الأخرى.
المفضلة هو الحديد كوندورس. فهي بسيطة لإدارة وسهلة الفهم.
والطريقة التي نتعامل بها مع كوندوور الحديد في إيو مختلفة قليلا. نحن أكثر عدوانية في إدارة المخاطر لدينا ونحن لا نريد لإغراء آلهة السوق.
تعلم تجارة مربحة كوندورس الحديد.
تريد التغلب على السوق دون الحاجة إلى وقت السوق؟
لقد وضعت معا مجموعة أدوات حديد كوندور التجارية التي تمنحك دراسات الحالة والتدريب اللازمة لتكون مربحة باستمرار في السوق.

كارين و سوبيرترادر.
اقرأ هذا التقرير المجاني.
التقلب التجاري سهل - استراتيجيات فعالة للبقاء على قيد الحياة تقلبات السوق الشديدة.
يونيو 2018 أوبديت & # 8211؛ تبين كارين هو قيد التحقيق من قبل المجلس الأعلى للتعليم. قراءة التفاصيل هنا وهنا.
المادة الأصلية أدناه.
كارين "سوبر التاجر" اكتسبت شهرة حديثة في عالم الخيارات، لأنها ولدت عوائد كبيرة باستخدام استراتيجية التداول بسيطة. وقد ظهرت على تاستي تريد مرتين وسألني عدد قليل جدا من الناس عن لها مؤخرا. وكان لها مقابالت اثنين على تاستي التجارة لديها 812،000 وجهات النظر مجتمعة على يو تيوب. تم تضمين مقاطع الفيديو في أسفل هذه المشاركة.
بدأت كارين في البداية بحوض استثمار صغير نسبيا وحولت رأس المال إلى مئات الملايين من الدولارات. وتستتبع استراتيجيتها تحصيل الدخل من سوق الخيارات ولكن المخاطر التي تأخذها كبيرة. بدأت مع 100،000 دولار والتي لا تزال كمية كبيرة من رأس المال لتبدأ. ضاعفت تلك الأموال بسرعة نسبية وتمكنت من جذب رؤوس الأموال لأنها واصلت مضاعفة عوائدها.
وقالت انها تدير حاليا إدارة 190 مليون دولار، بعد أن حققت ما يقرب من 105 مليون دولار في الأرباح. كارين فقط يتداول الخيارات وبدأ التركيز على أكثر من 30 الأصول الأساسية، والتي شملت عموما مؤشرات الأسهم. وهي لا تتداول حاليا سوى ثلاثة فهارس تتضمن مؤشر S & أمب؛ P 500 (سبس)، و نسداق 100 (ندكس) وراسل 2000 (روز). كارين لديها حاليا صندوقين. تم إنشاء الصندوق الثاني للعملاء حيث أن جميع أرباح الصندوق الأول تذهب مباشرة إلى المؤسسة الخيرية لها.
كارين "سوبر التاجر" يكسب دخلها من بيع الخيارات. وقالت انها لا تزال تعتبر تاجر "التجزئة" على الرغم من عاصمتها كبيرة. وقالت انها تستخدم منصة التفكير أو السباحة وتبحث عن 12٪ من المال يضع و 10٪ من المكالمات النقدية التي هي غنية في التقلبات الضمنية لكسب تسوس الوقت الذي يعرف أيضا باسم ثيتا. ويحسب تسوس الوقت بقسمة العلاوة على عدد الأيام المتبقية قبل انتهاء الخيار. الفرضية الرئيسية لاستراتيجيتها هي بيع في القوة (بيع المكالمات العارية على التحركات) وشراء في الضعف (بيع عارية يضع على أسفل التحركات).
ويضربني أنه إذا استمر الموقف في التحرك ضدها، فإنها لا تزال تضيف إلى الموقف، مع أخذ المزيد والمزيد من المخاطر. هذه هي استراتيجية صعبة والخسائر تتراكم بمعدل أسي. لديها كمية كبيرة من رأس المال وراءها ويمكن أن تستمر نظريا لمضاعفة أسفل مع السوق يتحرك ضدها.
في حين أنها استراتيجية صالحة (وإن كانت محفوفة بالمخاطر)، وقالت انها يجب أن بعض كوجونيس العملاقة الحجم الكبير أن يخاطر 190 مليون $. يمكن للمكالمات العارية و يضع مكانها في محفظتك ولكن بالنسبة للتاجر التجزئة المتوسطة مع 100K $ أو أقل في حسابهم، سيكون من الصعب جدا لتكرار كارين. خطر تفجير حسابك مرتفع جدا. تذكر "السوق يمكن أن يبقى غير عقلاني أطول مما يمكنك البقاء المذيبات".
تستخدم كارين بولينجر باندز وهي أداة تقنية للعثور على أسعار إضراب محددة من غير المرجح أن يتم التوصل إليها بناء على بيئة السوق الحالية. أشرطة بولينجر هي مؤشر يدل على انحرافات 2 القياسية حول المتوسط ​​المتحرك لمدة 20 يوما. باستخدام هذه الأداة، كارين يمكن العثور على أسعار الاضراب التي من غير المرجح أن يتم التوصل إليها، لوضع الصفقات التي هي حوالي 56 يوما لانتهاء الصلاحية.
أداة أخرى تستخدم كارين هي رسم تقلبات ضمنية. وهي تستخدم الرسوم البيانية لقياس المخططات التقلب فس و أوتم للعثور على مستويات عندما تقلب ضمنية غنية أو رخيصة. تقنية كارين تستخدم للتخفيف من المخاطر وتجنب لها لعق (صافي قيمة التصفية). يتم تطبيق لعق على الخيارات المدفوعة مقدما المدفوعة مقدما من قبل تبادل.
استراتيجية كارين محفوفة بالمخاطر إلى حد كبير حيث أن التقلبات الضمنية يمكن أن ترتفع ويمكن للأسواق تسريع محو كميات ضخمة من رأس المال توليد المكالمات الهامش كبيرة. نداء الهامش هو مبلغ رأس المال الذي سيكون مطلوبا من قبل البورصة للاحتفاظ بالمراكز الحالية. إذا لم يتم إجراء مكالمة الهامش من قبل المستثمر سيتم تصفية الموقف عن طريق الصرف لا إرادية.
استراتيجية كارين هي أيضا غاما قصيرة مما يعني أن السوق يتحرك ضدها، والمواقف تصبح أسوأ بمعدل أكبر. وتتعرض كارين أيضا لتقلبات كبيرة في العائدات، حيث بلغت خسائرها أكثر من 4٪ في غضون شهر، ولكن العوائد الصاعدة كانت أكبر بكثير من العوائد السلبية.
كارين هي حقيقة واقعة جدا عن أعمالها. وهي ترى العائدات كأرقام ولكنها لا تتداول شخصيا. لديها عقلية التاجر قوية ويبدو واثقا في أسلوبها.
هل كارين A فرود؟
كان هناك بعض الناس الذين يعتقدون كارين هو الاحتيال. نتائجها مذهلة. المشككين في لي يتساءل كيف حقيقية هم. الرومانسية في لي يريد أن يؤمن. انها كل التجار حلم لتحويل حساب صغير إلى حساب ملايين الدولارات.
مشاهدة كارين و سوبيرترادر ​​على لذيذ التجارة.
يعجب ب؟ أنشرها!
63 تعليقات.
ليس لدي حقا فكرة كيف يمكن ذلك. في منصة توس، إذا كنت بيع عارية بوت، الهامش المعتاد المطلوبة كبيرة جدا. نحن نتحدث عن أن وضعي القصير عادة ما ينتج ما بين 1.5٪ & # 8211؛ 2.5٪ من الهامش المطلوب. كيف يمكن الحصول على تلك العائدات هو أبعد من فهمي. ما لم يكن لديها بعض الصفقة الخاصة مع توس و هو مطلوب هامش أقل من المعتاد. على سبيل المثال بيع أكتوبر سبس 1485 وضع الآن (10.20٪ احتمال أن يكون في المال عن طريق انتهاء الصلاحية) ينتج 470 دولار ولكن تخفيض إنز القوة الشرائية الخاصة بك هو ما يقرب من 21 ألف دولار. نعم نعم حوالي 2٪ العودة. وهذا العودة هي فقط في هذا الموقف واحد! ليس الحافظة الشاملة. ولتحقيق ذلك العائد على كامل الحافظة، ستحتاج إلى وضع تلك التجارة باستخدام كل رأس المال، أو عدة صفقات مثل تلك، ولكن في النهاية الفكرة هي نفسها، وتهميش كل رأس مالك من أجل الحصول على 2٪ نمو الأسهم. الرياضيات أبدا عملت بالنسبة لي. مثلك، رومانسية في لي يريد أيضا أن أصدق القصة.
بسيط. لديها هامش محفظة العملاء وتبيع خوذات قصيرة. الهامش المطلوب أقل بكثير من حسابات ريج T. سحرها هو كيف تدير المواقف وموقفها التحجيم. هذا كل حرف & # 8217؛ s & # 8230؛ إذا كنت تستطيع استغلاله. هذا هو الجزء الذي تحمله بالقرب من سترة ولكن معظم يمكن تخمين على الأقل بعض تكتيكاتها.
صحيح جدا. تعليق جيد ترادركس.
تعليق كبير لوت. أنا & # 8217؛ كان لدي بعض رسائل البريد الإلكتروني حول هذه المقالة، فإنه & # 8217؛ ذروة بالتأكيد الكثير من الناس & # 8217؛ ق الفائدة.
ويبدو أن الرجال التجارة لذيذ طلب إثبات قبل استجواب لها، والتي من شأنها أن تجعل من المنطقي، فإنها لا تريد أن تدمر سمعتهم من خلال وجود احتيال على عرضهم.
أعتقد أن القصة صحيحة.
من حيث الهامش، وأعتقد أنها تستخدم خيارات أوتم عميقة للسيطرة على الهامش.
نعم، ذكرت أنها & # 8220؛ الحيل & # 8221؛ نفسها في التفكير في السوق هو بالفعل 100 نقطة لأسفل ومن ثم يأخذ سعر الإضراب بنسبة إضافية 10-12٪
كارين على هامش المحفظة لذلك انخفاضها في استعراض أساليب العمل هو أقل بكثير، أي ما يقرب من ثلث هذا المبلغ. صندوق بلدي يتداول هذه الاستراتيجية أيضا، ومع ذلك، أنا فقط خطر 10٪ من حسابي على هذه الاستراتيجية لأنه مع مواقف تتحرك عليك، ومتطلبات الهامش توسع، وأحيانا 2 أو 3 مرات. سوف كارين يعود على التجارة لذيذ 11 فبراير لعرض حي في الليل. يجب أن يكون عرض مثير للاهتمام حقا أن توم سوف يكون أخيرا كسر في & # 8220؛ كيف أنها تفعل ذلك & # 8221؛
شكرا لإعلامنا عن ظهورها على تاستي تريد.
هل يمكن أن تفسر ما هو هامش المحفظة؟ شكر.
ھامش المحفظة ھو مخصص ھامش مخفض تم تحدیدھ علی المستوى الاتحادي کحد أدنی من 100،000 حساب. ومع ذلك يمكن أن يكون الوسطاء متطلبات أكثر صرامة. على سبيل المثال، تبدأ متطلبات تد أميريتريد و بيإم عند 125،000، حيث يبدأ الوسطاء التفاعليين في فينرا الحد الأدنى من 100،00. ھامش المحفظة ھو حساب ھامش أکثر استدانة یبحث في المخاطر الإجمالیة المحتملة لمحفظة کاملة ویخصص ھامش للوضع وفقا لذلك. يمكن أن يسمح هامش الحافظة للمتداول بأن يكون لديه رافعة مالية تصل إلى 6/1 على المتداول فقط باستخدام الهامش ريج-t. لمزيد من المال لديك، وأفضل هامش الخاص بك.
شكرا إيريك، تفسير كبير!
انها لا تستخدم توس بعد الآن هو تخمين & # 8230؛. قد يكون حساب شخصي أو شيء أو بدأت معهم و إنفستولز & # 8230؛ ولكن ليس الآن.
أتمنى لو كنت رومانسية أن كسول التاجر المشار إليه ولكن للأسف هو الحق على المال مع مثاله. يبدو أن تعليقات نشره سريعة لتنظيفها جانبا ولكن لا يوجد هرب منطقه. أنا خبير أكتواري وقد تم استخدام استراتيجية مماثلة تقريبا لما هو موضح في هذه المقالة المستخدمة من قبل كارين لمدة 12 عاما. في حين أن منحازة لهذه المنهجية، وجدت أن الرياضيات فقط دنسن & # 8217؛ ر يبدو أن تضيف ما يصل.
لتحديد العائد الأمثل للمحفظة، يحتاج المرء إلى التركيز على زيادة رأس المال أو في هذه الحالة الهامش الذي يمثل الحد الأدنى لرأس المال المطلوب. وفقا لموقع بنك الكويت المركزي بشأن الهامش، فإن التجارة من جانب واحد قد تكلف 3.5٪ -5.5٪ من عقد S & أمب؛ P الأساسي، في البداية. وهذا يفترض هامش ريج-T. هناك العديد من العوامل التي تؤثر على الهامش٪، ولكن الأهم من ذلك هو احتمال الكامنة للنجاح، ونوع حساب الهامش ومدى موازنة محفظتك بشكل جيد. التقلبات والأيام لانتهاء الصلاحية وغيرها من العوامل يفترض أن تدرج في فرصة٪ للنجاح، لذلك هم خارج المعادلة في الوقت الراهن.
التحول إلى هامش المحفظة قد تحسن بشكل كبير النتائج الخاصة بك وكذلك الكتابة على كلا الجانبين. ويضاف فقط $ من قسط إلى الهامش للجانب الثاني. على افتراض فرصة 95٪ من النجاح، قسط يساوي 10٪ من الهامش ليس غير واقعي. إذا كان لديك مثل هذا الحساب يمكنك ان ترى لنفسك. وتجديد جديد هو اختبار الإجهاد المحفظة المفروضة على حسابات الشركات التجارية التي تعمل على زيادة هوامش فقط.
قد يكون مبلغ الهامش أقل قليلا ولكن بسهولة أعلى خاصة إذا تحرك السوق عليك. ونظرا لأنك تحمل مخاطر لمدة شهرين، فإن ذلك يعني ضمنا رأس المال لتلك الفترة وإذا تم تكرارها بشكل مستمر، أي بنسبة 10٪ لكل شهرين، فقد يؤدي ذلك إلى عودة 60٪ من المال على مدى سنة. أكثر من 3 سنوات & # 8217؛ ق الوقت، من شأنه أن يكون زيادة 4 أضعاف في أموالك. مرة أخرى، يفترض هذا الحساب الهامش هو 100٪ المستخدمة، لا عقبات الإجهاد للتغلب على كل التجارة تتكشف تماما.
وهناك عائد أكثر معقولية سيكون في حي 40٪ كما هو مطلوب عموما وسادة إضافية فوق الهامش المطلوب وليس كل التجارة يذهب كما هو مخطط لها. الأهم من ذلك أن هناك إمكانية التنبؤ لهذه العودة على اللعب بها لفترة طويلة وهو ما يجعل تداول الخيار القصير أكثر من ذلك بكثير مرغوبا فيه. التناسق ينسخ ألفا.
سوبيرترادر ​​& # 8217؛ s منهجية يجعل معنى تماما ولكن للأسف دولار لا & # 8217؛ ر. يشير أحد الملصقات إلى أنه "يفكر & # 8221؛ القصة صحيحة وآخر الاعتمادات "السحر .." لاستغلال إدارة الموقف. في حين أن هناك لا تظهر ولا أعتقد أن هناك أي نية لخداع، الأرقام ببساطة ببساطة لا تضيف ما يصل. البائع حذار أنه إذا كنت قصيرة على كلا الجانبين من السوق، وبيع الخناق كما هو عليه، فمن اليقين الرياضي أنك سوف تكون محدودة في عوائد الخاص بك على عكس طويلة. على الرغم من أن العائدات على المدى الطويل سيكون أفضل من خلال كونها قصيرة، والطريقة الوحيدة التي سوف تحصل على 41 مليون $ في الأرباح بدءا من 700K $ هو إذا كان شخص يده لك. فقي بعناية ... السوق لا يدفع لنا الرومانسيين ميؤوس منها في النوع.
إذا كنت لا & # 8217؛ ر فهم كيف فعلت ذلك يجب عليك حقا الخروج من هذه اللعبة!
& # 8220؛ بيع المكالمات العارية على التحركات & # 8221؛ و & # 8220؛ بيع عارية يضع على أسفل التحركات & # 8221؛ أنا لا & # 8217؛ ر الحصول على هذا .. أرين & # 8217؛ ر كنت من المفترض أن & # 8220؛ شراء المكالمات على ما يصل التحركات & # 8221؛ أو & # 8220؛ شراء يضع أسفل التحركات & # 8221؛ لكسب المال. حتى تيتا الاضمحلال لن اللحاق على سوق تتحرك في أي اتجاه في نموذجي 30 & # 8211؛ 50 يوما ؟؟
شكرا على تعليقك.
تتاجر كارين بما يشار إليه أحيانا باسم & # 8220؛ يعني الارتداد & # 8221؛ إستراتيجية. بعد تحرك مستمر، الاتجاه المستقبلي المحتمل ينخفض ​​والعكس بالعكس. ربما لا تبيع المكالمات في كل يوم أو تضع كل أسفل. بدلا من ذلك، انها ربما ينتظر خطوة طويلة في اتجاه واحد قبل وضع الصفقات لها.
إذا تحرك سهم أو مؤشر بعيدا جدا عن المتوسط ​​المتحرك (50 يوم، 200 يوم وما إلى ذلك)، فإن الفرصة هي أنه سيعود في نهاية المطاف إلى المتوسط، أو المتوسط ​​على المدى الطويل.
شراء المكالمات على ما يصل التحركات وشراء يضع على أسفل التحركات كما ذكرتم سيكون استراتيجية الاتجاه التالي.
كلاهما طرق صالحة للتجارة ولكل منها مزايا وعيوب.
ربط لي لموقعها على الانترنت، وأود أن زيارة ذلك.
عفوا، أنا & # 8217؛ لا أعرف موقعها على الويب. قد لا يكون لها واحدة كما أنها تاجر خاص.
بالنسبة لأولئك الذين يمكن & # 8217؛ ر الحصول على هامش محفظة وهو معظم التجار ثم يمكنك أن تفعل ما تفعله مع الآجلة الآجلة. سوف العقود الآجلة تعطيك الأساسية الكامنة ولكن مع هامش مماثل لهامش محفظة. أيضا منذ 1 إس المستقبل هو 50 بدلا من 100 عقود سيكون لديك المزيد من المرونة من سبكس. وكمثال على ذلك، سوف يكلف أحد الخيارات في الصراف الآلي.
8400 لفتح و 6700 فقط لعقد. سيكلف هامش الربح في هامش الربح حوالي 27،000، وسوف يكلف هامش المحفظة حوالي 10،000 لفتح. ولا يزال هامش المحفظة أفضل من ذلك حيث يتعين عليك تداول عقودين متعاقدين على أساس 1 سبكس ولكن هامش العقود الآجلة لا يزال يزيد بنسبة 30٪ فقط عن هامش المحفظة ونصف هذا المبلغ.
فكرت في ذلك ولكن هل ستكون اللجان عالية جدا مع كل تلك العقود؟
ماذا عن مجرد بيع انتشار المكالمة أو وضع انتشار بدلا من المكالمة عارية ووضع؟ أقل رأس المال وأقل ربح، ولكن أكثر أمانا.
ومن المؤكد أن جيف، وأعتقد أن مثل أن يكون ثيتا أعلى المرتبطة بالخيارات المجردة لكنها بالطبع تحمل الكثير من المخاطر.
ومن النقاط المهمة التي يجب أخذها في الاعتبار أن نمو أصولها المدارة من 100 ألف دولار إلى حوالي 190 مليون دولار ليس محض من مكاسب التداول & # 8230؛ والغالبية هي من الاستثمار الجديد من العملاء. وقالت إن عوائدها السنوية من التداول هي في نطاق 25-35٪. في عام 2018 عادت حوالي 28٪. وقد عادت أكثر في سنوات مع ارتفاع التقلب.
بالطبع انها & # 8217؛ ق ليس الاحتيال، ما اقتراح غبي.
أنا لا & # 8217؛ ر أعتقد أنها الآن قادرة على تقديم تلك العوائد العظيمة. دون أن ننسى أنها كانت تتداول أكثر من 30 الأسهم في البداية، وأنها أسهل لتسليم كبير الأسهم تداول العودة مثل أبل، نفلكس الخ مثقال ذرة حساب صغير & # 8230؛ دون أن ننسى أن خيار البيع في حين كان التقلب في ارتفاع في 2008-2018 كان ينبغي أن تكون مربحة حقا. أعتقد في 2018-2018، وقالت انها يجب أن يكون بعض المتاعب لتقديم 2 أرقام العوائد. ولكن استراتيجيتها كبيرة لحساب كبير، أنا & # 8217؛ م تحاول تحقيق نفس النوع من الشيء. 3 أرقام العودة حتى الآن هذا العام.
كارين & # 8217؛ s الاستراتيجية.
هل هناك طريقة لإدارة شركتك لأموالي. لدي 100،000 دولار.
كارين التاجر السوبر ليس الاحتيال. أنا غوغلد لها، وجدت اسمها واسم الصناديق اثنين. ملفها الأموال كل عام مع المجلس الأعلى للتعليم، جميع السجلات العامة. يمكنك عرض لها إيداعات 2018.
هذه القصة بالتأكيد تأتي أكثر حقيقية. قضية واحدة مثيرة للدهشة بالنسبة لي. هذا هو الكثير من عام 2008 كان الوقت الذي تسبب فيه السوق حوادث كبيرة. ومع ذلك تدعي أنها بدأت هذه الاستراتيجية في عام 2007. لا توجد وسيلة كانت يمكن أن تجعل المال بيع عارية أو حتى مغطاة يضع في مثل هذا السوق الرئيسي لأسفل. لو أنها تحفظت صفقاتها لبيع فقط المكالمات ربما. وشراء خيارات وضع كان وسيلة لجعل ثروة ضخمة في عام 2008 ولكن هذا ليس ما تدعي. الحيرة. كان عام 2008 عاما هائال بالنسبة لالنظمة التالية. نظامها هو عكس ذلك إلى حد كبير.
وبما أنها تدعي نهجها هو المحافظ ويفترض بيع الخيارات تم التحوط. إذا لم يكن كل من الهوامش أعلى وهناك خطر كبير مع مكافأة محدودة.
ولماذا لا أجدها في عمليات البحث التي تعطي معلومات أكثر اكتمالا؟ ما هو اسم عائلتها؟ هل أفتقد شيئا؟
مرحبا ستيوارت، أعتقد أنها خاصة بشكل معقول. أنا & # 8217؛ م لا علم ما اسمها الأخير.
تعمل هذه الاستراتيجية. 64k ولدت في 6 أشهر. متقلبة جدا. ويمكنك أن ترى +/- 20٪ أو أكثر يتأرجح في يوم واحد & # 8230؛
إذا كان & # 8217؛ ق عن وضع بولسبريدز والدعوة بيرسبريادز، أستطيع أن أصدق شيئا من هذه القصة ولكن عارية يضع ستعمل يصب بعض اليوم. وحقيقة أن الإعلانات التي تخسرها، يمكن أن تتسبب في مكالمة هامشية حتى تضطر إلى إقفال شيء واتخاذ خسارة.
ربما، في تلك اللحظات الصعبة، وقالت انها تطلب من المستثمرين لإضافة الأموال إلى الحساب حتى تتمكن من البقاء على قيد الحياة.
ربما & # 8216؛ السوق & # 8217؛ حاول أن تؤذي الناس مثلها مع فلاشكراش منذ بضع سنوات.
شيء آخر أن الغريب هو حقيقة هناك & # 8217؛ s لا حتى مخطط واحد أو جدول أدائها. أسمع الكثير من الأعداد الكبيرة ولكن أعطي الحقائق سوداء على الأبيض.
ولماذا لن تعطي اسمها الأخير واسم الأموال. سيكون التسويق كبيرة بالنسبة لها.
بعد كل شيء، فإنه ليس من السهل لجمع المال، أو هو؟ وكان هذا في المقابلة:
هو: & # 8220؛ الناس أساسا يرميون المال على حق؟ & # 8221؛
ثم أبعد قليلا تقول:
هي: & # 8220؛ الجميع يعرف مدى صعوبة هو جمع المال، فإنه من الصعب حقا بالنسبة لي لجمع المال & # 8221؛
لذلك، هل من السهل أو الصعب.
طالما أستطيع & # 8217؛ ر رؤية منحنى الأسهم من الصندوق، فإنه كريب و بس!
جميع النقاط العادل كيرك. أعتقد حتى يرى الناس بيانات حسابها، سيكون هناك دائما شكوك.
وأعتقد أن المفتاح هو إدارة الأموال. كن على علم & # 8211؛ وتبيع على جانبي السوق ولكن ليس بالضرورة في نفس الوقت (على الرغم من أنه هو نوع من الخنق، فإنه لا يدار على شكل خنق، ويتم إدارة كل جانب بشكل مستقل).
تبيع في دلتا حوالي 0.1-0.15 على كلا الجانبين، وينتظر ل & # 8220؛ كبيرة & # 8221؛ الاتجاه الاتجاهي في اتجاه واحد أولا قبل البيع في تلك الخطوة (توظيف & # 8220؛ يعني انعكاس & # 8221؛ النهج).
خلال تحطم عام 2008، كان هذا هو أفضل وقت للقيام بذلك لأن المجلدات الضمنية كانت واسعة النطاق، وهذا يعني أن الدلتا 0.1 في 30-60 يوما لانتهاء قد يترجم على الأرجح إلى الضربات عدة مئات من النقاط بعيدا عن السعر الحالي على سبس، وكان قد جمعت قسط لطيفة للتمهيد.
وقالت صراحة إن هامش الحوافظ هو عامل كبير في تحقيق هذه العائدات. كما أنها تستخدم خيارات أسبوعية لإدارة المناصب.
في سوق الثور الأخيرة كان من الصعب جعل المكاسب كما كان فيكس منخفضة لفترة طويلة. في هذه الحالة لجأوا إلى استخدام 50-60 يوم استحقاق على الجانب وضع والخيارات الأسبوعية على الجانب المكالمة (أو على الأقل أقل من 30 يوما).
شكرا لإدخال ساندمان. نعم كان انفجار فيكس في عام 2008 وقت لطيف لبيع ينتشر وضع، طالما كنت ويرن & # 8217؛ ر حرق على التحرك الأولي إلى أسفل.
وأعتقد أن فكرة الخروج من 50-60 يوما يجعل الكثير من الشعور كما خطر جاما هو أقل كثيرا. هذا أمر جيد للتجار التجزئة الذين يمكن & # 8217؛ ر مشاهدة الأسواق كل يوم. غاما على الخيارات الأسبوعية هو القاتل.
تداول الخيارات من 50 إلى 60 واستخدام األسبوعيات للتحوط هو إستراتيجية جيدة جدا.
وأعتقد أن هناك أكثر من فرصة عادلة قد تكون الاحتيال وربما حتى اختراع تاستيتريد. أي مدير يستحق الملح لها سيكون سعيدا لتقديم عوائد مراجعة، وخاصة إذا كان فقط إدارة 150 مليون نسمة. وعادة ما يتوق المديرون لقبول المزيد من أموال العميل حتى يصبح الصندوق كبيرا لدرجة أنه يعيق التداول ويغلق أمام المستثمرين الجدد. ومن الجدير بالذكر أيضا أنه لم يتم إجراء مقابلة مع أي امرأة بخلاف تاستيتريد على الرغم من أن قصتها رائعة جدا لدرجة أنها كانت ستظهر في العديد من البرامج التلفزيونية حتى الآن.
أنا تطبيق هذه الاستراتيجية ولها 85٪ الفائزين معها ولكن مما أدى إلى 1 إلى 3٪ كحد أقصى للفوز فقط. كارين تستخدم ما يصل إلى 70٪ من رأس مالها الذي في رأيي هو على وشك الانتحار. أنا شخصيا استخدام بعض أرقام٪ واحد. انخفاض غير متوقع 20٪ أو حتى أسوأ صف سيئة من الانخفاضات الصغيرة مع تغير مفاجئ في تقلبات بالإضافة إلى ارتفاع أسعار الفائدة سوف تقتل. على مدى فترة 10 سنوات هذا يكاد يكون متأكدا يحدث وليس هناك وسيلة للخروج كما أقساط ترتفع والإفراج لفة غير ميسورة بعد الآن.
انظر تاستي تريد أوج & # 8217؛ 14 مقابلة مع كارين. وهي تستخدم العقود الآجلة للتحوط من مواقعها. وتعتقد أيضا أن قواطع دوائر السوق سوف يمنع انخفاض أكثر من 10٪ في يوم واحد. كما أنها تحافظ على 50٪ نقدا.
التحوط يمكن أن يدفع أكثر من الخسارة. مع 50٪ النقدية المتاحة، وقالت انها يمكن الاستفادة من فرصة أن تحطم يفتح. بعد انهيار السوق، عكس التحوط.
لقد استعملت هذه الاستراتيجية مستوحاة من مقابليتها الأنبوبية & # 8211؛ لقد أدليت بنسبة 300٪ في حوالي 12 شهرا من التداول داكس عارية يضع & # 8211؛ فشلت قبل بضعة أشهر عندما باعت يضع وسوق ذهب أكثر لأسفل كتحوط بعت 10400 وكان سوق المكالمات الإضراب 8400 في ذلك الوقت & # 8211؛ بعد أن عكس السوق حتى تلك و. مكالمات قتلني عند انتهاء صلاحيتهم كانت كلا من المال ولكن الهامش والإجهاد كان أكثر من اللازم على المكالمات. ستعمل الاستراتيجية تماما إذا لم أكن أتخذ المكالمات (التوقيت كان سيئا جدا) كنت جريدي جدا وأن `التحوط 'دفعت في الماضي حوالي 32٪ في الشهر أنا فعلت ذلك مرة واحدة فقط & # 8211؛ والسوق لم ترتفع مثل مجنون. على أي حال ما أردت أن أقول هو أن سترغي يعمل ولكن عاجلا أو آجلا عليك أن تكون مستعدة لبعض التحركات السوق غير متوقعة في أي اتجاه ويجب أن يكون لديك خطة قبل اتخاذ موقف. اعتقدت لدي واحدة ولكن ترتد ضخمة تثبت لي خطأ. وكان كان بلدي استراتيجية التحوط التي فشلت لا التجارة الأولية إذا لم أكن التحوط فقط الانتظار آخر 3 يوم أود أن أجمل 20٪ في الشهر.
حظا سعيدا التجار.
وبخلاف التحجيم الأصغر حجما، فإن معظم المتداولين يتداولون على التحوط على السحب، ويظهر أن ذلك أكبر خطأ آخر. أفضل شيء يجب القيام به هو إعطاء نفسك وقتا أطول لتكون صحيحة والحفاظ على الموقف الأصلي والاتجاه. سوق الخيار كله يعمل بشكل أفضل كآلية التحوط أو الدفاع عن الدفاع عن & # 8230؛ الآن نحن نريد لكسب المال من تلك الفلسفة. قابلة للتنفيذ ولكنها تتطلب عقلية مختلفة ونهج.
أول شيء يدرك حول هذه القصة هو أنها لم تولد شخصيا 100M $ بدءا من 100K $. معظم الأموال التي تديرها هي من المستثمرين، لذلك معظم الأرباح هي من استثمارات الآخرين. أنها على الأرجح تولد حوالي 30٪ سنويا في حين أخذ الكثير من المخاطر. لا أعرف إذا كان ذلك منطقيا على المدى الطويل.
تعليق ممتاز كارلوس. انها التمويل 101 ليس & # 8217؛ ر ذلك؟ وكلما ارتفع العائد، كلما زادت المخاطر التي عليك اتخاذها. إذا كانت تنتج 30٪ أو أكثر في السنة، وقالت انها تأخذ على الكثير من المخاطر. نأمل أن المستثمرين يدركون ذلك.
شاهدت أشرطة الفيديو كارين سوبر التاجر عدة مرات في العام الماضي، ونعتقد أنها حقيقية. استراتيجيتها هي على غرار قواعد السلاحف التاجر. بعض الأشياء التي حصلت عليها من الفيديو الخاص بها خارج قواعد السلاحف التاجر هي:
1. يتم مراقبة حسابات التجزئة باستمرار من قبل الوسطاء لإدارة المخاطر (لصالح الوسطاء، وليس لأصحاب الحسابات). لبعض حجم حساب تادمريتراد، سيكون هناك وسيط الإنسان المخصصة لمراقبة الحسابات يوميا.
2. يجب أن يكون رأس مال كاف. وتحتفظ كارين بحساباتها بنسبة 50٪ أو أكثر في النقد غير النقدي.
3. يتم تسوية كل خيار اللعب 10 أيام أو أكثر قبل انتهاء الصلاحية إما عن طريق احتمال كبير من انتهاء لا قيمة له أو تحوط جيدا بحيث أسوأ حالة هو ربح صغير.
4. نداء ووضع يتم التعامل مع خيار اللعب منفصلة ومستقلة عن بعضها البعض.
5. Option strike price is at least one variation unit (out of the money) from current price.
6. Put option is purchased with minimum 6 weeks from expiration and Call options are about 2 week minimum from expiration.
7. Trade only Index options to qualify for benefit of the 1256 tax treatment: 60% long term 40% short term from trading gain/loss of 1256 qualified (non-equity) options.
7. Need a lot of patience and self discipline coupled with strong risk management to get 15 to 30 percent annual gain.
8. Karen uses the word “harvesting” for her trading process. This means her performance depends on the size of market volatility, not the direction.
Karen’s day job was an accountant, she probably has a better conceptualization for the numbers than the average trader?
If you manage other people’s money with more than 100M$, you need get registered with SEC/Finra or NFA/CFTC. So far we only know her first name and that is very strange. Where to find her registration information? Auditing information etc? Without that, it is very fishy…
Karen’s last name is Bruton.
She has made so much money and continues to amass such good returns that she is sharing her wealth through her charitable missions. Look up her name and you will find her website.
Her story is incredible and not for everyone.
I don’t need to make 100’s of millions…i’d be happy doubling my account every few years so that I would not need to work for others any longer.
I love how humble and simple she is in her approach. But make no mistake, she is no dummy.
She knows how to manage her trades without letting emotions get in her way.
Every options writer needs to know how to turn a losing trade into a win or a break even.
My 2cents worth!
Does anyone know of a fund or manager that uses a similar strategy but with less risk to manage our funds? شكر.
i saw this interview and wish the moderator would shut up and let Karen speak. she really didn’t get to say much and didn’t seem to care that the guy just talked away the whole interview. i’ve seen him 2 or 3 other times and it’s the same thing. he talks too much. so i really didn’t learn much of Karen’s trading plan. i know nothing about her and have no opinion but i would have loved to hear specifically what her trading strategy was and her hedge/adjustment strategies are to that particular strategy.
but i did learn most of her stock investing education was useless. i think she says she trades only indexes and plays to keep ALL the premium. now how she does this i was never told. low, low delta ICs? hedging? أتساءل. wish she was more specific.
Read the comments, um so noteworthy points…Karen only started with $100k, she made $40k the her first year. The results were so impressive, wealthy clients and others started throwing money at here is a very large way. Within 2 years she had $300million under management and $600+million under management a few years later. That’s how successful she was/is.
These large trades are not uncommon in the larger indexes. Look at the SPX weeklies on any given day, you can see.
50 days out, there are credit spreads being put on that receive $9-13million in credit against $100-150million BPR or capitol at risk. These trades are easy to spot at SPX right now of 2100 in the 1800-1870 range and 2180-2220 range. These trades are very easy to spot everyday. These are not Karens trades, as she trades naked strangles 100-500 contracts at a time. To put on Karens trades, you need a counter party, these are large PROP trading companies like Citadel, » Susquehanna, and others who have 10s of billions and make markets to facilitate a liquid/efficient market place.
Most of Karens trades are in the 100-250 contracts at a time collecting.
$300k and putting up $1-5million margin, BPR or capitol at risk, however you want to look/call it. Then she’ll ladder up or down depending on the market moves. She will close the trade when she makes 25-50% profit. When your trading at SPX 1820 puts, your just managing winners. It takes a really severe flash crash or recession for her to have “margin call”, which hasent happened in 6 years. She also said she adjust the tested calls or puts at 30% Delta, so that also givesw more room to adjust losing trades if there need be.
Great comment Trader QA.
Hey lazy trader…. you could always buy a call against it . that reduces the margin requirements.
Shorting options is something that can generate positive expected return by with enormous risk… I also short options but with careful hedging and I’m not making money as fast as her.
Is there any sense in doing an opposite strategy where you sell calls while following the down trend, and sell puts while following the up trend? I would imagine that you would have lower premiums with this type of strategy, but greater success, at least until you hit the point of mean reversion.
Yes you could do this. As you said you would have to watch for the mean reversion. Bear market rallies could kill your calls.
Well now we don’t have to question it anymore. She’s a fraud….Read the article below.
i can tell you this, i have been trading OPTIONS ONLY since 1995 and through TOS using portfolio margin since Jan of 2018.
AND 80% of what i trade is naked SPX both sides,, 10% is NDX and the other 10% is on stock options during earning season. the way TD has the risk parameters set , if you sell WAY out of the $ on both sides , you’ll be lucky to get 1-2%/mo THATS IT, . i had 3 losing months trading this exact strategy since 1998.. for what karen is doing, its taking on way too much risk,, im way more OTM, besides there is a bug with the TOS platform, theres a inverse volatility curve on way OTM puts, so as the mkt goes higher the maintenance on the naked puts INCREASES,, yeah i know its wrong. yeah its something that i have talked numerous times to the PM team and they all know the issue and no fix is in place.
I hate to say “I told you”.. but I did.. over a year ago:
This incident is self evident of the fact that people who get attracted to Options Selling by the words of so called experts should be on toes before committing any money to be handled.
Its much better to be mentored by an expert like Gavin and understand the in & out of Options trading and venture out for a consistent income.
Rick, if 1-2% per month includes the losses then there’s absolutely nothing wrong with that! Or were you referencing this to the supposed returns Karen had racked up? Sorry if I misunderstood.
Speaking of criminal, it’s too bad TOS can’t get their margining straight. You’re not the only one I’ve heard complain of that, either.
Just a reminder that if you get to big the government will look at you. True or not, This is a negative.
This one cracked me up… Karen the “day trading superstar” الضحك بصوت مرتفع.
ترك الرد إلغاء الرد.
انها 100٪ مجانا.
10 الجزء الحديد كوندور بالطبع.
الوصول إلى بلدي مخطط التداول الكامل.
مغلق لي أكتوبر بب (منذ لحظات قليلة) ل 34٪ الربح & # 8230؛ وهذا هو أفضل من 3 بس أنا تداولت منذ غاف علمنا استراتيجية & # 8230؛ لذلك، القهوة المقبل أو البيرة على لي، غاف 🙂